Мировой рынок диоксида титана (TiO₂) в 2025–2026 годах проходит через самую масштабную за последнее десятилетие перестройку. Одновременно происходят три разнонаправленных процесса: западные производители сокращают мощности и повышают цены, китайские компании наращивают экспортные потоки при избытке производства, а российский рынок — в силу отсутствия тарифных барьеров и ограниченной внутренней производственной базы — становится одним из главных получателей перераспределённых китайских объёмов. Параллельно запускаются новые российские проекты, которые могут изменить структуру потребления во второй половине десятилетия.
§ 01Базовые параметры рынка
По оценкам аналитических агентств (Global Market Insights, FactMR, Research Nester), мировой рынок TiO₂ в 2026 году составит около $23,7 млрд, прогноз роста до $35–43 млрд к 2035 году при среднегодовых темпах 4,9–6,8%. На пигменты для ЛКМ приходится около половины совокупного потребления (по разным методикам — 50–60%) — то есть состояние рынка TiO₂ и состояние ЛКМ-индустрии связаны почти зеркально. Бо́льшая часть мирового объёма приходится на рутильные марки; доля хлоридного метода (преимущественно западные компании) — порядка половины рынка, остальное — сульфатный TiO₂ (преимущественно китайские производители).
§ 02Мировая сырьевая база в 2025–2026
За последние полтора года с рынка было выведено, по разным отраслевым оценкам, не менее 600–700 тыс. тонн глобальных мощностей TiO₂ — объём, сопоставимый с российским импортом за несколько лет. Основные события:
Tronox закрывает Botlek (Нидерланды)
Мощность 90 тыс. тонн. Причина — высокие энергозатраты в ЕС и давление на маржу от китайского импорта.
Банкротство европейских активов Venator
Несостоятельность заводов в Уэрдингене и Дуйсбурге (Германия). Бренды Tioxide, Sachtleben (от Huntsman P&A). Существенная часть европейских мощностей остановлена; продолжение цепочки кризисов после Chapter 11 самой Venator Materials в 2023 году.
Tronox закрыл завод в Фучжоу (Китай)
Редкий случай западного производителя, покидающего китайскую юрисдикцию.
Chemours — продажа Kuan Yin (Тайвань)
Земельный участок бывшего завода продан за $360 млн для снижения долговой нагрузки.
Совокупный эффект: предложение высококачественного хлоридного TiO₂ в западном полушарии сократилось, цены стали более управляемыми, а зависимость не-западных потребителей от китайского сульфатного материала усилилась.
За полтора года с рынка выведено 600–700 тыс. тонн мощностей — масштаб нескольких лет российского импорта.
§ 03Ценовая развилка: два параллельных рынка
К середине 2025 года на мировом рынке TiO₂ сформировались фактически два параллельных ценовых контура: «западный» (Tronox, Chemours, Kronos) и «китайский» (LB Group, Shandong Jinhai, CNNC Huayuan, Boom, Guangdong Huiyun). Разрыв между ними в отдельные периоды 2025 года достигал 35–40%.
Два рынка. Два уровня цен.
С ноября 2025 года ценовая картина начала меняться. 26 ноября 2025 года китайские производители согласованно объявили повышение цен: +700 юаней/тонна на внутреннем рынке и +$100/тонна на экспорт. С начала 2026 года Tronox объявил повышение цен на TiO₂ в регионе EMEA — порядка 2–4% к контрактным уровням Q4 2025. В феврале 2026 года китайские производители хлоридного TiO₂ во главе с LB Group подняли экспортные цены ещё примерно на $100/тонна; повышение поддержали и западные игроки, включая Chemours и Tronox.
Эпоха «китайского демпинга», когда российские производители ЛКМ могли наращивать маржу за счёт дешёвого сульфатного TiO₂ из КНР, подходит к концу. Китайские компании реализуют собственную стратегию консолидации и переключения на ценовую дисциплину. Для российских потребителей это означает не только рост закупочных цен, но и усиление конкуренции за доступные объёмы с другими рынками — Юго-Восточной Азией, Ближним Востоком, Латинской Америкой.
§ 04Куда уходят китайские потоки
Ключевая особенность российского рынка TiO₂ — отсутствие антидемпинговых пошлин на китайский материал (в отличие от США, ЕС и ряда других юрисдикций; в Индии антидемпинговые пошлины были введены, но в сентябре 2025 года отменены решением Высокого суда Калькутты) и ограниченные объёмы собственного производства. В практическом выражении это означает, что китайские производители, вытесняемые с «закрытых» рынков тарифными барьерами, активно наращивают поставки в направлениях с открытым режимом — в том числе в Россию.
По данным «ЛКМ Портала» и отраслевых источников, доля Китая в российском импорте TiO₂ за последние годы выросла с 19% до более 30% (а по отдельным периодам — выше). Одновременно возникла радикально новая структура ассортимента: китайские марки теперь присутствуют практически в каждом сегменте — от декоративных красок до индустриальных покрытий.
Основные китайские марки в РФ
- LB Group (Lomon Billions) — крупнейший в Азии и один из ведущих мировых производителей TiO₂ (мощность ≈1,5 млн тонн в год — хлоридные и сульфатные линии); марки R-996, R-5566 широко присутствуют в РФ;
- Shandong Jinhai Titanium Resources Technology — марки R6618, R6628, R6658, R6668 (сульфатный рутил с органической обработкой);
- Boom — марки R-97, R-730 для ЛКМ;
- CNNC Huayuan Titanium Dioxide — государственный китайский производитель, входит в топ-10 мировых;
- Guangdong Huiyun Titanium, GPRO Titanium, Qianjiang FangYuan и другие региональные производители.
Дистрибьюторский рынок в России разделён между несколькими ключевыми игроками. «Афая» (с 1998 года) продолжает представлять Venator (ранее Huntsman P&A) — линейки Tioxide, Sachtleben, а также китайские Boom и Shandong Jinhai. «МАС Альбион» специализируется на китайских марках серий R-210, R-216, R-218, R-996, R-5566. «Радиант Кемикалс» — на сульфатных рутильных марках R6618–R6668.
§ 05Собственное производство: сегодня и завтра
Основной российский производитель пигментного TiO₂ — Армянский филиал ООО «Титановые инвестиции» (Республика Крым). Производство работает по сульфатной технологии. Мощности предприятия исторически покрывали часть российского спроса. В 2021–2022 годах работа завода останавливалась из-за проблем с сырьевой базой и ограничений на украинский ильменит; после возобновления при поддержке Башкирской содовой компании выпуск постепенно восстанавливается, заявленный план — выход на 120 тыс. тонн в год.
В 2025–2026 годах на горизонте появились новые проекты, способные изменить расклад:
- Пижемское титановое месторождение (Республика Коми) — один из крупнейших в мире по запасам титана. Освоение разбито на очереди. Первая очередь (плановый запуск — 2026 год) — рутиловый концентрат ≈130 тыс. тонн/год, волластонит, циркон, оксид железа, кварцевый песок. Пигментный диоксид титана по хлоридной технологии (плановая мощность ≈140 тыс. тонн/год) запланирован во второй очереди. Проект реализуется с расчётом на обеспечение российского спроса и экспорт рутильного концентрата, в том числе в Китай.
- Северск (Томская область) — Сибирский химический комбинат совместно с ООО «Сибирский титан» планировал запуск пигментного TiO₂ ещё с 2015 года; проект был приостановлен. В апреле 2026 года региональные власти сообщили о возобновлении: финансирование найдено, идёт структурирование сделки с госкорпорацией «Росатом». Освоение в три этапа, инвестиции около 12 млрд рублей в каждую очередь (совокупно ≈36 млрд рублей).
- Технология производства хлоридного TiO₂ в России в промышленных масштабах пока отсутствует — весь высококачественный рутильный хлоридный материал импортируется.
Даже при успешном запуске Пижемского проекта в 2026 году российский рынок останется технологически зависимым от импорта для высокомаржинальных сегментов (автомобильные покрытия, рулонные покрытия (coil coating), специальные индустриальные ЛКМ), где требуется хлоридный рутильный TiO₂ премиальных марок. Сульфатные рутильные пигменты — даже отечественные — закрывают преимущественно сегмент декоративных и строительных ЛКМ.
§ 06Вопрос качества и технологические риски
При массовом переходе российских производителей ЛКМ на китайские марки TiO₂ возникает ряд технологических вопросов, которые в разных сегментах решаются по-разному:
Укрывистость и разбеливающая способность
Ведущие западные марки (Chemours Ti-Pure, Tronox TiONA, Kronos 2190) традиционно задают эталон. Китайские сульфатные рутильные марки уступают на 5–15% в зависимости от модификации и поверхностной обработки. При частичной замене это компенсируется за счёт увеличения ПВК (пигментно-объёмной концентрации) и ведёт к росту расхода пигмента — что частично нивелирует ценовое преимущество.
Атмосферостойкость
В применениях, связанных с наружным использованием (фасады, металлоконструкции, рулонные покрытия), атмосферостойкость — критичный параметр. Здесь разрыв между премиальными западными и стандартными китайскими марками ощутимее: пожелтение, меление и потеря глянца у китайских сульфатных пигментов проявляются заметнее.
Диспергируемость
Одна из областей, где китайские производители за последние 3–5 лет существенно сократили разрыв — за счёт улучшенной органической поверхностной обработки. Современные марки типа R6668 в ряде тестов демонстрируют результаты, близкие к западным аналогам в классе стандартных марок.
Риск разброса между партиями
Главный технологический риск при массовом переходе — разброс параметров между партиями. На крупных западных производствах контроль качества выстроен жёстче. У ряда китайских игроков второго эшелона вариабельность может приводить к изменению свойств готовой краски (оттенок в разбеле, реология) — что критично для производителей, работающих с колеровочными системами.
§ 07Четыре сценария на 2026–2028
Сложение факторов (китайская ценовая консолидация, западная капацитарная реструктуризация, российские проекты, глобальная демаркация по антидемпинговым мерам) формирует четыре возможных сценария.
«Инерционный»
Китайские производители продолжают «мягкое» повышение цен при сохранении доступа к российскому рынку. Пижемский проект стартует, но набирает мощности медленно. Доля китайских марок стабилизируется на 35–45%. Цены на TiO₂ в РФ растут на 8–12% в 2026.
«Китайская консолидация»
LB Group и другие крупные китайские производители завершают внутреннюю консолидацию, получают возможность единой ценовой политики на экспортных направлениях. Разрыв цен сокращается до 10–15%. Для РФ — рост закупочных цен на 15–20% за два года.
«Российское замещение»
Пижемский проект запускается в срок и выходит на проектную мощность до 2028 года. Часть российского спроса закрывается внутренним производством. В декоративных и строительных ЛКМ зависимость от импорта существенно снижается.
«Разворот потоков»
ЕС или США ужесточают антидемпинговые меры против Китая, избыточные китайские мощности ещё сильнее перенаправляются в Россию. Цены временно стабилизируются или снижаются, но качественные риски усиливаются.
По совокупности факторов наиболее вероятным в 2026–2027 годах выглядит гибрид сценариев 1 и 2: умеренный рост цен (8–15% за год) при сохраняющемся доминировании китайских марок и постепенной подготовке Пижемского проекта к выходу на рынок.
§ 08Практические выводы для производителей ЛКМ
Контроль параметров каждой партии. При работе с китайскими марками критически важно не просто контролировать сертификаты соответствия, а вести внутреннюю базу по параметрам каждой партии — маслоёмкости, диспергируемости, разбеливающей способности, оттенку в разбеле. Это позволяет оперативно корректировать рецептуры.
Диверсификация поставщиков. Опора на одного-двух китайских производителей создаёт риск, если при консолидации в КНР часть игроков перейдёт на ценовую стратегию, которая не устроит российских потребителей. Оптимальный портфель — 3–4 источника, включая хотя бы одну премиальную марку для технически требовательных применений.
Технические альтернативы. Для части применений возможно частичное замещение TiO₂ опакерами и высокопрочными наполнителями. Эта стратегия работает в сегментах матовых декоративных красок и внутренних ЛКМ, где требования к атмосферостойкости ниже.
Контрактные механизмы. Переход на контракты длительностью 6–12 месяцев с фиксацией цены или формулой ценообразования (вместо разовых закупок) снижает риск резких ценовых скачков. С учётом ожидаемой траектории цен в 2026 году, фиксация на текущих уровнях может оказаться выгодной.
Мониторинг Пижемского проекта. Для производителей ЛКМ в европейской части России потенциальное появление российского поставщика хлоридного TiO₂ кардинально изменит логистическую и ценовую картину. Заключение предварительных договорённостей с будущим производителем на стадии запуска — стратегически разумный шаг.